En la economía soviética, las empresas industriales eran tratadas como unidades independientes desde una perspectiva de gestión financiera y responsabilidad económica. Bajo el sistema de contabilidad económica completa (polny khozrachet ) presentado por Mikhail Gorbachev, cada empresa debía autofinanciarse a largo plazo, cubriendo los pagos de salarios y otros costos de producción con los ingresos por ventas. Requisitos de inversión identificados en el techpromfinplan debían cubrirse con los beneficios de la empresa. La contabilidad económica completa fue la piedra angular de la perestroika, considerada como una medida importante para mejorar las operaciones empresariales.
El khozrachet El sistema utilizado por las empresas soviéticas durante la década de 1980 no era nuevo, pero la atención prestada a la autonomía empresarial y la responsabilidad durante el período de la perestroika parecía más grave. Bajo el sistema de contabilidad económica completa, las empresas no rentables o con "valor agregado negativo" debían cerrar sus operaciones, ya sea por un procedimiento de quiebra o por otra empresa que se hiciera cargo de los activos de la empresa deficitaria. Antes de la perestroika, la khozrachet El sistema hablaba de labios para afuera sobre el autofinanciamiento y la responsabilidad económica, pero en la práctica, las empresas con pérdidas recibían de manera rutinaria subsidios de las autoridades centrales o de los ministerios industriales que redistribuían las ganancias de los "ganadores" a los "perdedores".
Se suponía que el sistema completo de contabilidad económica de Gorbachov acabaría con los subsidios automáticos proporcionados a los que generan pérdidas. Parecía ser la respuesta soviética a la pregunta de cómo eliminar la "restricción presupuestaria blanda" descrita por Janos Kornai como la principal fuente de escasez en una economía planificada. Sin embargo, los precios determinados centralmente para los insumos recibidos por la empresa y la producción vendida por la empresa hicieron que los cálculos de costos, ingresos y ganancias carecieran de sentido desde una perspectiva de eficiencia o responsabilidad económica. Los precios determinados centralmente no reflejaban la escasez ni indicaban información precisa sobre el funcionamiento o el desempeño de la empresa industrial soviética. En consecuencia, basar todo el sistema de contabilidad económica en estos precios, en un entorno de escasez persistente y generalizada, brindó pocas oportunidades para alejar a las empresas soviéticas de la producción de bienes de mala calidad y dirigirlos hacia la producción de bienes que capturaran adecuadamente las especificaciones o preferencias de los clientes. . Además, dado que los planificadores mantuvieron el sistema de bonificaciones que vinculaba los pagos monetarios sustanciales con el cumplimiento de los objetivos de producción en lugar de reducciones de costos, los gerentes de empresas continuaron ordenando en exceso los insumos y acumulando mano de obra para lograr los objetivos de producción planificados. A medida que los planificadores continuaron estableciendo objetivos altos para el plan de producción en relación con la capacidad productiva de la empresa, los gerentes de la empresa continuaron ignorando los costos en los esfuerzos por cumplir los objetivos de producción planificados. En resumen, las políticas aplicadas por los planificadores mantuvieron el resultado que reemplazaría la extensión a la contabilidad económica completa. La ausencia de una ley de quiebras y procedimientos de quiebra establecidos, además de la falta de un mecanismo para que una empresa adquiera los activos de una segunda empresa, también socavó la eficacia de la contabilidad económica completa para mejorar las operaciones empresariales.